Прямые инвестиции через программу EB-5: решение или капкан?
Итак, вы приняли решение участвовать в программе EB-5. Нужно начинать процесс, но есть одна сложность. С лета 2021 года программа EB-5 для Региональных Центров находится на паузе. Что делать? Ждать пока ее продлят? Судя по информации из источников в правительстве США и экспертов в сфере иммиграционного права в Америке, продление программы Региональных Центров уже не за горами. Однако продление программы Региональных Центров скорее всего будет связано с увеличением минимального инвестиционного взноса с нынешних 500 тысяч долларов до 700 тысяч и это еще не точно. Возможно, сумма будет и выше. Также пока еще не известно будет ли программа Региональных Центров продлена вообще и когда именно это случится.
ОБНОВЛЕНИЕ ОТ 16.03.2022. Программа региональных центров продлена до 30 сентября 2027 года, полная информация здесь.
И в этот самый напряженный момент появляется супергерой в виде возможности прямых инвестиций в рамках программы EB-5, которые в последнее время стали очень популярной темой среди желающих иммигрировать в Штаты через инвестирование капитала. Но при всей кажущейся простоте и прозрачности процесса на деле не все так безупречно и гладко. Да, действительно, в программе EB-5 можно принять участие уже сегодня и войти в программу через постоянно работающую ее часть, которая предлагает участникам вкладывать деньги не через Региональные Центры, а напрямую в проект – так называемые «EB-5 Direct Investment projects». Вопрос лишь в том, готов ли потенциальный инвестор идти в программу через прямое инвестирование в проекты и брать на себя огромный риск остаться как без Грин Карты, так и без денег?
ЕСТЬ ЛИ РИСК?
Риск, безусловно, есть, и он очень велик. Любой, кто утверждает обратное, мягко говоря, вводит инвестора в заблуждение, а говоря грубо – нагло врет. Помимо того, что по закону инвестиции в рамках программы EB-5 должны быть рискованными, то есть по этим инвестициям нельзя законодательно давать гарантии возврата средств, также есть возможность потерять и саму Грин Карту (Green Card).
Для начала давайте разберемся, в чем разница между инвестированием через Региональные Центры и инвестициями напрямую в проект EB-5. Чтобы это понять, обратимся к основной идее программы – за деньги инвестора EB-5 должно быть создано не менее 10 рабочих мест для граждан США или владельцев Грин Карты. С момента утверждения петиции инвестора Американской Иммиграционной службой в рамках программы EB-5 ему дается 2 года, в течение которых его Грин Карта, а также Грин Карта членов его семьи, будет носить условный статус (conditional). И если созданных рабочих мест в эти два года будет менее 10 на одного инвестора, то инвестор не сможет снять условный статус и потеряет свою Грин Карту. Так вот разница в том, что при инвестировании через Региональный Центр считается совокупное количество создаваемых рабочих мест. Например, если вы вкладываете деньги в строительство отеля через Региональный Центр, то будут считать рабочие места как в самом отеле, так и места, которые были созданы при его строительстве, например, самой строительной компанией. А в прямых инвестициях будут считаться только те рабочие места, которые создает сам отель для своей работы. Это колоссальная разница при подсчете рабочих мест, поэтому инвестирование через большие и региональные центры, всегда более надёжный вариант участия в программе EB-5. Более подробно об этом я рассказал в другой своей статье: «Программа EB-5: подводные камни и скрытые риски».
Безусловно, даже среди проектов прямых инвестиций, есть более или менее надежные, однако подчеркиваю, это большая редкость. Как и любой бизнес, строительство и запуск того же отеля, это тоже бизнес и на начальном этапе, собственники бизнеса стараются максимально оптимизировать свои расходы и свести их к минимуму. В этом смысле работа и объём персонала в отеле – существенная часть расходов, поэтому зачастую такая оптимизация приводит к сокращению штата, то есть к потере рабочих мест. Проекты прямых инвестиций не несут никакого обязательства перед инвестором по сохранению за ними минимального требуемого программой количества работников, а потому собственник с лёгкостью может это количество изменить в угоду своих потребностей и выживания бизнеса в целом. Об этом в обязательном порядке должен предупредить вас сам проект на стадии, когда вы обсуждаете с ним участие. Если проект вам об этом не сообщает, то это явный сигнал о том, что от вас намеренно скрывают истину, а потому доверия к такому проекту априори быть не может.
И это не единственная проблема. В крупных проектах, идущих в рамках программы Региональных Центров, как правило, учувствуют и солидные компании с большим резервом ресурсов, которые позволят проекту держаться на плаву даже в тяжелых экономических условиях, чего нельзя сказать о проектах прямых инвестиций. Чаще всего это – небольшие отели, рестораны, небольшие учебные заведения, которые подвержены большому риску и волатильности, особенно на этапе становления. Таким образом, риск потерять не только Грин Карту, но и деньги в таком проекте неоправданно велик.
ВОЗВРАТ КАПИТАЛА
Еще одним испытанием для инвестора будет момент выходы из проекта. Дело в том, что возврат капитала инвестору прогнозируется бизнес-планом проекта, но не гарантируется инвестиционным соглашением, которое инвестор должен подписать в самом начале своего пути за заветной Грин Картой. В переводе на простой и понятный язык, это значит, что, даже если каким-то чудом удалось избежать потери Грин Карты и проект выжил и продолжает работу, то возврат средств – это момент, который может растянуться на долгие и долгие годы. В недавней беседе с одним из крупнейших Американских юристов по программе EB-5 мы обсуждали возможность инвестиций напрямую в проекты и на мой вопрос, почему они стараются не работать с прямыми инвестиционными проектами EB-5, он мне ответил буквально следующее, цитирую:
«Sadly in this industry, many investors do not get their money back and the investors get angry and we try to avoid that» (К сожалению, в этой сфере многие инвесторы не получают своих денег обратно и это злит инвесторов, поэтому мы стараемся избегать таких ситуаций).
НЕИЗБЕЖНЫЙ ВЫВОД И ГЛАВНЫЙ ВОПРОС
Резюмируя вышесказанное, по сути, единственная причина заходить в программу EB-5 сейчас через инвестирование в проект напрямую – это возможность успеть войти в программу с суммой в 500 тысяч долларов. Стараясь сэкономить порядка 200 или 300 тысяч на участии в программе EB-5 сейчас, вы рискуете потерять не только свои Грин Карты, бесценное время, но и полмиллиона долларов ваших накоплений. Поэтому, прежде чем начать инвестировать в рамках программы EB-5 напрямую в проект, а не через Региональные Центры, вы должны себе задать главный вопрос: я готов идти на такой риск?
Иммиграция в США по программе EB-5 очень хороший способ переехать в Америку всей семьей в довольно сжатый период времени, но всегда нужно помнить, что, как и в любой другой программе, у нее есть очень много тонкостей и деталей, которые не видны при первом знакомстве, но имеют фундаментальное значения для вашей стабильности и надежного будущего вашей семьи.