Куда инвестировать россиянам в 2022 году
Начало 2022 года выдалось волнительным для инвесторов. По данным Центробанка РФ только за январь рубль рухнул на 4,7% по отношению к доллару США и на 3,9% по отношению к евро, индекс РТС на фондовом рынке потерял 15%. А если к этому добавить резко возросшую за 2021 год инфляцию с 4,9% до 8,4%, то мы получим вполне объяснимое желание инвесторов противостоять такому негативному сценарию.
Куда инвестировать россиянам в 2022 году, чтобы не только защитить свой капитал от обесценивания, но и приумножить его?
Драгоценные металлы
Покупка драгоценных металлов всегда рассматривалась инвесторами, как защита капитала в периоды кризисов. Но 2021 год показал, что эти активы могут не оправдать ожиданий.
Стоимость золота за прошедший год снизилась почти на 4% в долларовом эквиваленте. Инвестиции в этот металл оказались убыточными. Инвесторы не смогли защитить капитал от инфляции.
Способы инвестирования в драгоценные металлы: покупка слитков, монет, ценных бумаг золотодобытчиков, открытие обезличенных металлических счетов (ОМС).
Плюсы:
- в долгосрочной перспективе цены на драгметаллы растут, потому что запасы их не безграничны и затраты по добыче только увеличиваются;
- возможность получать пассивный доход от дивидендных акций золотодобытчиков;
- слитки, монеты можно хранить десятилетиями и передавать их по наследству.
Минусы:
- не подходят для краткосрочных инвестиций, кризис последних двух лет показал сильную волатильность драгоценных активов и их неспособность защитить капитал;
- дополнительные расходы на хранение слитков и монет (сейф, страховка, сигнализация, банковская ячейка);
- при покупке слитков цена автоматически увеличивается на размер НДС 20%.
Фондовый рынок
Инвестиции в акции и облигации требуют от инвестора навыков проведения фундаментального анализа, чтобы выбрать бумаги надежных и перспективных компаний. Но всегда есть риск падения котировок на фондовом рынке.
Угадать, куда пойдут котировки почти невозможно. Поэтому «играя» на акциях можно хорошо заработать до 30% или вылететь в трубу, потеряв все. Зарабатывать на дивидендах и купонах гораздо спокойнее, но максимальная доходность всего 4%.
Ценные бумаги российских компаний
Россия относится к развивающимся странам, которым присущи высокие риски инвестирования. Но и доходность при этом, может быть, значительно выше развитых рынков.
Например, среднегодовая доходность российского рынка с 2000 по 2021 годы составила 10,5% в долларах США, американского – 5,5%, китайского – 5,9%. И это без учета дивидендов. А дивидендная доходность в России одна из самых высоких в мире.*
Плюсы:
- при правильном выборе активов можно получить доходность, которая значительно превысит инфляцию и защитит от девальвации рубля;
- пассивный доход за счет купонов и дивидендов;
- российская юрисдикция – не надо открывать счет у иностранного брокера и самостоятельно платить налоги;
- возможность получать доход в иностранной валюте при покупке еврооблигаций российских эмитентов.
Минусы:
- необходимы знания по фундаментальному анализу компаний-эмитентов;
- по облигациям с высокой доходностью высок риск дефолта эмитента;
- развивающийся рынок России подвержен сильной волатильности;
- нет страхования брокерского счета, как в Европе и США.
Ценные бумаги иностранных компаний
Купить ценные бумаги иностранных компаний россиянину можно на Московской и Санкт-Петербургской биржах, иностранных биржах. Для последнего способа надо открыть счет у зарубежного брокера или получить статус квалифицированного инвестора у российского. Сегодня в России множество финансовых организаций предлагают такие услуги, как открытие брокерских, инвестиционных счетов.
Плюсы:
- защита капитала от девальвации рубля;
- получение пассивного дохода в иностранной валюте;
- капитал инвестора на брокерском счете зарубежного брокера застрахован – в США на $500 000, в Европе на €20 000.
Минусы:
- необходимы знания по фундаментальному анализу иностранных компаний-эмитентов;
- отчитываться по налогам инвестору придется самостоятельно;
- число иностранных брокеров, которые работают с россиянами, ограничено;
- повышенные риски блокировки счетов россиян в случае ужесточения санкций.
Недвижимость
Покупка недвижимости всегда была любимым инструментом россиян для сохранения капитала и получения пассивного дохода. Для вложений в физический объект возможны варианты: жилая или коммерческая недвижимость, на стадии строительства или готовая, для перепродажи или сдачи в аренду, за свои деньги или в ипотеку, в России или за рубежом.
Годовой доход от сдачи в аренду в среднем 5,1%, что, в сущности, даже ниже, чем от банковских вкладов. Но в данном случае, за счет роста стоимости объекта не происходит обесценивания актива из-за инфляции, как при банковских инвестициях.
Плюсы:
- обеспечение инвестиций реальным активом, который всегда можно продать;
- защита капитала от инфляции и девальвации рубля – стоимость недвижимости в долгосрочной перспективе всегда растет;
- регулярный и высокий пассивный доход при правильном выборе инвестиционного объекта;
- доход от владения складывается из двух частей: арендные платежи и рост стоимости объекта.
Минусы:
- доходность инвестиций зависит от множества факторов (местоположения, инфраструктуры, состояния объекта и т.д.), которые могут значительно ее снизить;
- в России рынок недвижимости нельзя назвать прозрачным и понятным, в отличие, например, от США или стран Европы;
- всегда есть риск утраты или порчи недвижимости, расходы на ремонт и восстановление полностью ложатся на плечи владельца;
- низкая ликвидность и высокие издержки.
Инвестиционные проекты в США
Хорошей альтернативой перечисленным способам сохранения и приумножения капитала для россиян на фоне высокой инфляции и девальвации рубля являются вложения в инвестиционные проекты в США. Например, в сферах жилой и коммерческой недвижимости, гостинично-ресторанного бизнеса, энергетики или IT.
В отличии от прямой покупки недвижимости такие проекты не предполагают владения объектом. Как правило, инвестор является его совладельцем через специально создаваемые в США организации, которые и берут на себя все управление. Прибыль, получаемая проектом, распределяется согласно долям участия каждого инвестора.
Частные инвесторы из России могут рассчитывать на среднегодовой доход в размере 12-15% в стабильной валюте.
Плюсы:
- максимально простой процесс оформления сделки – подписание инвестиционного соглашения с инвестиционной компанией и перевод средств в США со своего банковского счета в любой стране мира, все это не требует личного присутствия инвестора;
- инвестор не занимается бумажной рутиной, за него это делает специальная организация, она же уплачивает и все необходимые налоги в США;
- регулярный пассивный доход за счет дивидендов в валюте, которые могут выплачиваться раз в месяц, квартал или год;
- при правильно выбранном проекте доход инвестора существенно возрастает после продажи объекта по более высокой цене и может доходить до 20% годовых в долларах США;
- все денежные выплаты прописываются в инвестиционном соглашении и не могут быть изменены управляющей компанией в одностороннем порядке;
- минимальный риск потери капитала, при выборе правильного инвестиционного проекта, потому что в финансировании такого надежного проекта, как правило, участвует его владелец и американский банк, доля которого может составлять более 30%.
Минус такого способа инвестирования только в одном – в самостоятельном поиске инвестиционного проекта. Инвестор, который не знает особенностей американского законодательства, критериев отбора надежных объектов, опытных управляющих компаний, обречен на потерю капитала в сомнительных сделках.
Заключение
Варианты сохранения и приумножения капитала в условиях нестабильной экономики есть. У каждого свои плюсы и минусы. Сами по себе инвестиции в набор активов не сделают вас богаче. Здесь необходимы продуманная стратегия и профессиональный подход к ее реализации. Только в этом случае можно существенно увеличить капитал и свести к минимуму возможные риски.
* Источник: сайт инвестора, финансового консультанта и автора образовательных проектов в сфере инвестиций Сергея Спирина.
ЗАПИСАТЬСЯ НА БЕСПЛАТНУЮ КОНСУЛЬТАЦИЮ